SPX500: بدأ موجة التصحيح في البورصة

تراجع مؤشر إس آند بي 500 بنسبة 0.2%  ومع صدور بيانات ضعيفة للغاية من بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك والخطابات المتشددة نسبيًا من قبل والر، عضو البنك المركزي الأمريكي، كان الطلب على الدولار في السوق. تجدر الإشارة إلى أن أداء المؤشر كان الأدنى منذ مايو 2020 وزاد المخاوف بشأن قطاع التصنيع الأمريكي. وسيعلن عدد من البنوك الإقليمية الأخرى عن أرباحها هذا الأسبوع.

ورفع UBS توقعاته لنهاية العام لمؤشر  إس آند بي 500 إلى 5150 هذا العام. وكان محللو الشركة توقعوا في السابق وصول إلى  4850 نقطة. يعتقد UBS أن محور الاحتياطي الفيدرالي الأخير، والتخفيض اللاحق في توقعات أسعار الفائدة، ومراجعات ربحية السهم أعلى من الاتجاه في عام 2024 وتخفيضات أسعار الفائدة هذا العام يجب أن تدعم نموًا أعلى في المؤشر.

في المتوسط، يميل بنك الاحتياطي الفيدرالي إلى خفض أسعار الفائدة بعد حوالي ستة أشهر من آخر رفع لأسعار الفائدة، وفقًا للبيانات التي جمعتها بلومبرج والتي تعود إلى عام 1980. مع توقع المسؤولين ترك أسعار الفائدة دون تغيير في يناير وتمديد قرار رفع أسعار الفائدة اعتبارًا من يوليو، فإن قرار رفع أسعار الفائدة الحالي كان أطول من أي وقت مضى!

منذ أن أعلن رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول بعد اجتماع ديسمبر أن المسؤولين سيفكرون في خفض أسعار الفائدة في عام 2024، بدأت الأسواق في التحرك بحسب توقعات خفض أسعار الفائدة في شهر مايو مضيفًا أن بنك الاحتياطي الفيدرالي قد يرغب أيضًا في التصرف مبكرًا للحفاظ استقلاليته في اتخاذ القرار بدلاً من البدء في خفض أسعار الفائدة بالقرب من الانتخابات الرئاسية الأمريكية.

 

 

يترقب المتداولون عدداً من البيانات الاقتصادية اليوم. وقد وصفت المستويات المرتفعة لأسعار الفائدة والإنفاق الاستهلاكي الجيد نسبياً حالة الاقتصاد الأمريكي في وضع جيد حتى اليوم.

إذا صدر مؤشر مبيعات التجزئة والإنتاج الصناعي للولايات المتحدة فوق الحد الأقصى للتوقعات، فإن التفاؤل بشأن حالة الاقتصاد الأمريكي سوف يتحسن ويزيد شهية المخاطرة في سوق الأسهم، وسيتحرك المؤشر صعوداً.

إذا تم صدور البيانات في نطاق الحد الأدنى من التوقعات، فإن تراجع شهية المخاطرة سيزداد في السوق وسيواصل مؤشر الأسهم الأمريكية تصحيحه.

 

يتداول المؤشر فوق متوسطات  EMA200 و EMA50 ويتحرك تحت أعلى مستويات له في القناة الهابطة. وبحسب التحليل، واصل المؤشر اتجاهه الهبوطي ووصل إلى مستوى الدعم المهم 4740-4750.

وفي حال استمر تراجع شهية المخاطرة بحسب المؤشرات المنشورة اليوم وتشكل عملية تصحيحية في السوق، فإن المؤشر سيتجه نحو المسار التصحيحي للأسبوع الأول من عام 2024 وسيشهد نطاق 4700 مرة أخرى. يعد نطاق الطلب هذا عند التقاطع مع المحور الأسبوعي وأسفل القناة الهابطة مؤشرًا ويمكن استخدامه لاختبار معاملات الشراء قصيرة المدى.

ارتفاع بيانات التوقعات ورغبة المخاطرة في السوق سيحرك المؤشر للأعلى من جديد ويتجه نحو سقف القناة الهابطة.

 

أعلاه يمكنك رؤية المستويات الفنية المناسبة لاستخدامها في التداولات. بالإضافة إلى استعمالها كنقاط دخول، سيتم استخدام هذه المستويات أيضًا في وضع حدود الربح وحدود الخسارة. في ،  

لا يزال مؤشر الخوف والجشع لسوق الأسهم الأمريكية في التحديث الأخير أقل من النطاق الجشع للغاية وهو أقل بوحدة واحدة من مستويات اليوم السابق. 

 

التحذير من  المخاطر

 بسبب تعدد العوامل المؤثرة في الأسواق وتأثير هذه العوامل في حدوث التقلبات السعريةً فإن التحليل المقدم هو بغرض الإعلام عن الوضع العام للأسواق فقط بدون تقديم أي توصيات للبيع أو الشراء.‍‍